Les accords de Bâle II et la crise des subprimes

Mémoire Comptabilité & finances Finance

Date de publication :

13/03/2009

Langue :

Français

Format :

.doc

Nombre de pages :

54 pages

Niveau :

expert

Consulté :

22 fois

Avis client :

non évalué

Validé par :

le comité Oboulo.com

9,95 € Ajouter au panier

Sommaire :

Sommaire

L'effet Bâle II
1. Il était une fois Bâle II
2. L'effet risque de crédit
3. Les effets risque de marché et risque opérationnel
Les raisons de la colère
1. Une crise
2. Des coupables
3. Des remèdes

Résumé :

C'est tout juste sorti de la crise de 1987 que le G10, par l'intermédiaire de la Banque des Règlements Internationaux, accoucha en juillet 1988 des « accords de bâle ». Ses deux desseins étaient : (1) renforcer la solidité et la stabilité du système bancaire international et (2) atténuer les inégalités concurrentielles existant entre les banques internationales. S'ensuivit une mise à jour en 1998 qui fut achevée fin 2004: bâle II, dont la mise en application est effective depuis janvier 2008.

Ironie du sort, presque 20 ans plus tard, en juillet 2007 ; et avant même que bâle II ne soit mis en oeuvre ; une crise financière explose, donnant lieu bientôt à une crise économique sans précédent où de grandes banques, aussi prestigieuses soient-elles, se sont retrouvées à battre de l'aile.
Nous aborderons naturellement les principes fondateurs des accords de bâle et leur évolution à travers le temps. Ce temps fait d'avancées techniques et technologiques, auxquelles la finance internationale n'échappe pas. Des techniques toujours plus complexes, des technologies toujours plus innovantes. Les fondateurs des premiers accords de bâle ne s'y sont pas trompés, c'est pourquoi ils mirent à jour leurs accords, pour prendre en compte tous les risques bancaires.

bâle II a alors provoqué de nombreux changements pour les institutions financières, aussi bien positifs que négatifs. Ce côté négatif, c'est ce que l'on nommerait « l'effet papillon » de bâle II : des conséquences en proportion souvent inattendues. Au point de dire que bâle II était déjà obsolète avant même sa mise en application, il n'y a qu'un pas et la crise de l'été 2007 l'a révélé.